Qual é a principal diferença entre um ETF e um fundo mútuo e de índice?
Os fundos mútuos são geralmente geridos ativamente, embora os fundos de índice geridos passivamente tenham se tornado mais populares. Os ETFs são geralmente geridos de forma passiva e acompanham um índice de mercado ou subíndice do setor.Os ETFs podem ser comprados e vendidos como ações, enquanto os fundos mútuos só podem ser adquiridos no final de cada dia de negociação..
Ao contrário dos fundos mútuos,um ETF é negociado como uma ação ordinária em uma bolsa de valores. Os ETFs sofrem alterações de preço ao longo do dia à medida que são comprados e vendidos. *Os ETFs normalmente têm maior liquidez diária e taxas mais baixas do que as cotas de fundos mútuos, o que os torna uma alternativa atraente para investidores individuais.
Os ETFs podem ser mais eficientes em termos fiscais do que os fundos geridos ativamente devido à suamenor volume de negócios e menos transações que produzem ganhos de capital. Os ETFs são comprados e vendidos em bolsa ao longo do dia, enquanto os fundos mútuos podem ser comprados ou vendidos apenas uma vez por dia, ao último preço de fechamento.
Ao contrário dos ETFs,os fundos mútuos podem oferecer estratégias mais específicas, bem como combinações de estratégias. Os fundos mútuos oferecem o mesmo tipo de opções de investimento indexado que os ETFs, mas também uma série de opções gerenciadas ativa e passivamente que podem ser ajustadas para atender às necessidades do investidor.
Passivo ou índice,Os ETFs geralmente acompanham e visam superar um índice de referência. Proporcionam acesso a muitas empresas ou investimentos numa única negociação, enquanto as ações individuais proporcionam exposição a uma única empresa. Como tal, os ETFs eliminam o risco de uma única ação ou o risco inerente à exposição a apenas uma empresa.
Embora possam ser geridos ativa ou passivamente pelos gestores de fundos,a maioria dos ETFs são investimentos passivos atrelados ao desempenho de um determinado índice. Os fundos mútuos vêm em variedades ativas e indexadas, mas a maioria é gerenciada ativamente. Os fundos mútuos ativos são administrados por gestores de fundos.
Os fundos mútuos podem pagar distribuições de ganhos de capital no final do ano e dividendos ao longo do ano, enquanto os ETFs podem pagar dividendos ao longo do ano. Mas há uma diferença nestes pagamentos aos investidores, e os investidores em ETF também têm uma vantagem aqui. Os ETFs podem pagar dividendos em dinheiro trimestralmente.
Os ETFs tendem a ser mais líquidos, têm taxas líquidas mais baixas e são mais eficientes em termos fiscais do que fundos mútuos equivalentes. Para aqueles que procuram uma abordagem mais activa à indexação, como o smart-beta, um fundo mútuo pode proporcionar uma gestão profissional mais especializada.
Os fundos mútuos são cotados uma vez por dia pelo valor patrimonial líquido e são negociados após o horário de mercado. Os ETFs são negociados ao longo do dia nas bolsas de valores, assim como as ações individuais. Os ETFs têm frequentemente rácios de despesas mais baixos e são geralmente mais eficientes em termos fiscais devido à sua natureza mais passiva.
Os fundos de índice tendem a ser opções passivas e de baixo custo, adequadas para investidores de longo prazo que não intervêm. Os fundos mútuos geridos ativamente podem ser mais arriscados e mais caros, mas têm potencial para retornos mais elevados ao longo do tempo.
Qual é a desvantagem dos ETFs?
Por exemplo,alguns ETFs podem vir com taxas, outros podem desviar-se do valor do ativo subjacente, os ETFs nem sempre são otimizados para impostose, claro, como qualquer investimento, os ETFs também apresentam riscos.
ETFs e fundos mútuos de índice tendem a ser geralmente mais eficientes em termos fiscais do que fundos geridos ativamente. E, em geral, os ETFs tendem a ser mais eficientes em termos fiscais do que os fundos mútuos de índice. Você quer exposição de nicho. ETFs específicos focados em indústrias ou mercadorias específicas podem dar-lhe exposição a nichos de mercado.
Os investidores de retalho passivos escolhem frequentemente fundos de índice pela sua simplicidade e baixo custo. Normalmente, a escolha entre ETFs e fundos mútuos de índice se resume a taxas de administração, custos de transação para acionistas, impostos e outras diferenças qualitativas.
Algumas das vantagens dos fundos mútuos incluemgerenciamento avançado de portfólio, reinvestimento de dividendos, redução de risco, conveniência e preço justo, enquanto as desvantagens incluem elevados rácios de despesas e encargos de vendas, abusos de gestão, ineficiência fiscal e má execução comercial.
| Relógio | Nome do fundo | Retorno de 5 anos |
|---|---|---|
| SOXX | ETF de semicondutores iShares | 30,70% |
| XLK | Fundo SPDR do setor de seleção de tecnologia | 24,57% |
| YAY | ETF de tecnologia iShares dos EUA | 24,09% |
| FTEC | ETF do índice de tecnologia da informação Fidelity MSCI | 22,79% |
ETFs são menos arriscados do que ações individuaisporque são fundos diversificados. Os seus investidores também beneficiam de taxas muito baixas.
Embora você possa comprar barras de ouro em certos bancos, é muito mais comum usarrevendedores on-line. Você também pode comprar barras de ouro em uma loja de penhores ou em indivíduos, e essas fontes também podem oferecer moedas de ouro. Até mesmo o grande varejista Costco está entrando em ação, oferecendo barras de ouro de 30 gramas aos seus membros.
Existem fundos de índice que pagam dividendos?Sim, existem vários fundos de índice que pagam dividendospara investidores que priorizam renda estável em vez de alto crescimento.
Os acionistas de fundos mútuos pagam imposto de renda sobre essas distribuições, e a empresa do fundo cuida das transações, aumentando suas despesas operacionais.Uma vez que a venda de cotas de ETF não exige que o fundo liquide as suas participações, seus custos são menores.
Um fundo de índice éuma carteira de ações ou títulos projetada para imitar a composição e o desempenho de um índice do mercado financeiro. Os fundos mútuos e os fundos negociados em bolsa (ETFs) têm muitas variedades diferentes de fundos de índice de baixo custo. Eles têm despesas e taxas mais baixas do que fundos administrados ativamente.
Os fundos mútuos pagam dividendos?
Os fundos mútuos coletam esses dividendos como receita e depois os distribuem aos acionistas proporcionalmente. Todos os fundos devem distribuir legalmente os dividendos acumulados pelo menos uma vez por ano. Aqueles que se concentram na produção de renda contínua para os investidores podem pagar dividendos trimestralmente ou mesmo mensalmente.
Ao contrário dos fundos mútuos,cotas de ETFs não são individualmente resgatáveis diretamente com o ETF. As ações são compradas e vendidas ao preço de mercado, que pode ser superior ou inferior ao valor patrimonial líquido (NAV).
Se você compra e vende com frequência,Os ETFs são os vencedores claros quando se trata de impostos. Quando as ações de um ETF são vendidas, apenas o vendedor paga impostos sobre ganhos de capital. Isso é diferente dos fundos mútuos de índice porque você vende essas ações a um gestor de fundos.
- Nippon Índia ETF Nifty 50 BeES. $$ 241,63.
- Nippon Índia ETF PSU Banco BeES. R$ 76,03.
- BHARAT 22 ETF. $ 96,10.
- Wonder Asset NYSE FANG + ETF. $$ 84,5
- ETF UTI S&P BSE Sensex. $$ 781.
- Nippon Índia ETF Gold BeES. $$ 55,5.
- Nippon India Etf Nifty Bank Bees. $$ 471,9.
- ETF HDFC Nifty50 Valor 20. $$ 123,2.
Pelo menos uma vez por ano, os fundos devem repassar quaisquer ganhos líquidos que tenham obtido. Como cotista do fundo,você pode estar sujeito a impostos sobre ganhos, mesmo que não tenha vendido nenhuma de suas ações.
