Qual é o tamanho do mercado de opções em comparação com o mercado de ações?
Por um lado, a actividade de opções nos EUA está no bom caminho para exceder a do mercado de acções pela primeira vez: o valor nocional médio diário das opções de acções individuais negociadas aumentou para mais de 450 mil milhões de dólares este ano, em comparação com cerca de 405 mil milhões de dólares. para ações, de acordo com dados da Cboe Global Markets.
| Volume correspondente | Mercado* | Hoje |
|---|---|---|
| MIAX (M,P,D) | 8.806.554 | 15,56% |
| Opções de CAIXA | 3.038.421 | 5,37% |
| Troca de Membros (U) | 1.029.239 | 1,82% |
| Total | 56.613.055 | 100% |
As opções permitem que você multiplique seu dinheiro a uma taxa muito mais alta. Você pode obter um retorno muito maior usando opções, mas corre o risco de uma perda total se estiver errado. As opções podem permitir que você gere renda.
Nos últimos 27 anos, uma alocação sistemática em opções de venda e opções de compra mensais impulsionou os retornos do S&P 500 para 11,5% anualizados, superando os retornos de 9,1% do índice. Masinvestidores que usaram uma estrutura dinâmica para determinar quando usaram opções obtiveram um retorno anual de 18,4%.
Uma diferença importante entre ações e opções é queas ações dão a você uma pequena participação na empresa, enquanto as opções são apenas contratos que dão a você o direito de comprar ou vender as ações a um preço específico em uma data específica.
As opções oferecem vantagens estratégicas em diferentes ambientes de mercado, e muitos investidores profissionais utilizam-nas regularmente em seu benefício – até mesmoWarren Buffett, rei do investimento em valor buy-and-hold, usa-os como parte de sua estratégia.
O CBOEé a maior bolsa de opções do mundo e foi fundada em 1973. Está localizada em Chicago, Illinois, EUA.
Para especuladores,as opções podem oferecer maneiras de baixo custo de operar comprado ou vendido no mercado com risco de queda limitado. As opções também proporcionam aos traders e investidores estratégias mais flexíveis e complexas, tais como spreads e combinações, que podem ser potencialmente lucrativas em qualquer cenário de mercado.
As ações estão entre os títulos mais populares para day traders— o mercado é grande e ativo e as comissões são relativamente baixas ou inexistentes. Você também pode negociar títulos, opções, futuros, commodities e moedas. Normalmente, as melhores ações para day trading apresentam as seguintes características: Bom volume.
Alguns que vivenciam grandes perdas financeiras no início de suas carreiras comerciais podem acabar temendo o risco. Isto torna-os menos abertos a oportunidades legitimamente boas. Em vez disso, mantêm opções com retornos mínimos apenas porque são menos arriscadas para negociar.
Por que a maioria dos traders de opções falha?
Falta de conhecimento e educação: A negociação de opções pode ser complexa e muitos traders iniciam-na sem compreender totalmente como as opções funcionam. A educação adequada e o conhecimento de estratégias de opções, gestão de risco e dinâmica de mercado são cruciais para o sucesso.
Os vendedores de opções correm maior risco de perdas quando há forte movimentação no mercado. Então, se você vendeu opções, entãosempre tente proteger sua posiçãopara evitar tais perdas. Por exemplo, se você vendeu nas opções de compra/venda de dinheiro, tente comprar opções de compra/venda longe do dinheiro para proteger sua posição.
Quando as ações reabriram, por volta das 15h40, as ações haviam saltado 28%. A ação fechou em quase US$ 44,50. Isso significava que as opções que haviam sido compradas por US$ 0,35 valiam agora quase US$ 8,50, ou coletivamente pouco mais de US$ 2,4 milhões a mais do que valiam 28 minutos antes. Os traders de opções dizem que veem negociações duvidosas o tempo todo.
Os preços das opções, conhecidos como prêmios, são compostos pora soma de seu valor intrínseco e temporal. O valor intrínseco é a diferença de preço entre o preço atual da ação e o preço de exercício. O valor temporal de uma opção ou valor extrínseco de uma opção é o valor do prêmio acima de seu valor intrínseco.
A percentagem de negociação de opções por parte de investidores individuais aumentou dos níveis pré-Covid de 25-28% para 36% atualmente. A percentagem de traders proprietários diminuiu durante o exercício 2016-20, mas aumentou depois disso.
Mercados de opções da NYSEEstamos no mercado há mais de 45 anos, evoluindo continuamente para atender às necessidades dos clientes. Os mercados NYSE American Options e NYSE Arca Options oferecem diferentes modelos de preços e alocação, e cada um opera pregões ativos que conectam tecnologia e julgamento humano.
| Volume de hoje | 2.245.496 |
|---|---|
| Volume da chamada | 836.056 |
| Colocar Volume | 1.409.440 |
| Proporção Put-Call | 1,69 |
| Volume médio (30 dias) | 2.886.097 |
A redução do tempo das opções, assim como um carro novo, começa a diminuir o valor do contrato imediatamente. Todas as opções perdem dinheirotodos os dias à medida que se aproximam do vencimento. A taxa de decaimento da opção é afetada pelos dias até o vencimento e pelo valor monetário da opção.
Em geral,30-90 diasé o “ponto ideal” para a maioria das estratégias de negociação de opções. Se você estiver correto e o preço do subjacente for exatamente onde você esperava, você será recompensado com lucros rápidos. Se a posição não funcionar, você não precisa esperar até o vencimento.
O valor justo de mercado (FMV) éo valor atual de uma única ação das ações da empresa. Isso mudará com o tempo, à medida que a empresa cresce. Exercício é o que você faz quando compra ações. Sua concessão de opção é a opção de comprar ações, então você exerce essa opção comprando um certo número de ações.
