Quais são os prós e os contras do investimento em índices?
Os benefícios do investimento em índices incluembaixo custo, requer pouco conhecimento financeiro, conveniência e proporciona diversificação. As desvantagens incluem a falta de proteção contra perdas, a falta de escolha na composição do índice e a impossibilidade de vencer o mercado (por definição).
Embora ofereçam vantagens comobaixo riscoatravés da diversificação e de retornos sólidos a longo prazo, os fundos de índice também estão sujeitos às oscilações do mercado e carecem da flexibilidade de uma gestão activa.
Vantagens dos fundos de índice
A principal vantagem é que, uma vez que apenas acompanham os índices de ações,eles são gerenciados passivamente. As taxas sobre estes fundos de índice são baixas porque não existe uma gestão ativa. Os fundos negociados em bolsa (ETFs) são frequentemente fundos de índice e geralmente oferecem as taxas mais baixas de todas.
No longo prazo, os fundos de índice geralmente superaram outros tipos de fundos mútuos. Outros benefícios dos fundos de índice incluemtaxas baixas, vantagens fiscais (geram menos rendimento tributável) e baixo risco(já que são altamente diversificados).
Os fundos de índice geralmente apresentam melhor desempenho do que os fundos geridos ativamente no longo prazo. Os fundos de índice são mais baratos do que os fundos geridos ativamente. Os fundos de índice normalmente apresentam menos riscos do que as ações individuais.
Menos oportunidades de crescimento a curto prazo
Mas junto com isso vêm ganhos mais lentos do que você pode obter investindo em ações individuais, opções, criptografia ou outros investimentos de alto risco.
A maioria dos fundos de índice na Índia baseia-se em índices de ações diversificados que não têm alocação de dívida. Como resultado,a proteção contra perdas não está disponível para os investidores. Esta é a principal razão pela qual tais investimentos são propensos a uma volatilidade significativa com base nas alterações das condições de mercado, especialmente no curto prazo.
Os fundos de índice não alteram suas participações em ações ou títulos com a mesma frequência que os fundos administrados ativamente. Isto muitas vezes resulta em menos distribuições de ganhos de capital tributáveis do fundo, o que pode reduzir a sua fatura fiscal.
Criar muitos índices pode aumentar significativamente o tamanho do banco de dados, levando acustos de armazenamento mais elevados e menor disponibilidade de espaço em disco. Operações de gravação mais lentas: cada índice deve ser atualizado sempre que um novo registro for inserido, atualizado ou excluído na tabela.
Os três índices de ações mais populares para acompanhar o desempenho do mercado dos EUA são oDow Jones Industrial Average (DJIA), Índice S&P 500 e Índice Composto Nasdaq.
Os bilionários investem em fundos de índice?
É fácil ver por queOs fundos do índice S&P 500 são muito populares entre a classe de investidores bilionários. O S&P 500 tem uma longa história de entrega de retornos sólidos, com uma média anual de 9% ao longo de 150 anos. Em outras palavras, é difícil encontrar um investimento com histórico melhor do que o mercado de ações dos EUA.
Os fundos de índice são considerados um dos tipos de investimento mais inteligentes, e por boas razões.Investir em fundos de índice há muito é considerado um dos movimentos de investimento mais inteligentes que você pode fazer. Os fundos de índice são acessíveis, permitem a diversificação e tendem a gerar retornos atrativos ao longo do tempo.
Pelo menos uma vez por ano, os fundos devem repassar quaisquer ganhos líquidos que tenham obtido. Como cotista do fundo,você pode estar sujeito a impostos sobre ganhos, mesmo que não tenha vendido nenhuma de suas ações.
Investir em fundos, como fundos negociados em bolsa e fundos de índice de baixo custo, émuitas vezes menos arriscado do que investir em ações individuais– algo que pode ser especialmente atraente durante uma recessão.
Os fundos de índice são recomendados para investidores com horizonte de investimento de 7 anos ou mais. Observou-se que estes fundos sofrem flutuações no curto prazo, mas a média é compensada no longo prazo. Com uma janela de investimento de pelo menos sete anos, você pode esperar obter retornos na faixa de10-12%.
Falta de diversificação global
O S&P 500 é composto por empresas domiciliadas nos EUA que, nos últimos 40 anos, representaram cerca de 50% de todas as ações globais. Ao possuir apenas o S&P 500, você perde quase metade do conjunto de oportunidades globais, que consiste em outras cerca de 10.000 empresas públicas.
Embora os índices possam ser de baixo custo e diversificados,eles evitam aproveitar oportunidades em outros lugares. Além disso, os índices não oferecem proteção contra correções e quebras de mercado quando um investidor tem muita exposição a fundos de índices de ações.
Uma das principais razões é quealguns investidores acreditam que podem superar o mercado selecionando ativamente ações individuais ou fundos geridos ativamente. Embora isto seja possível, não é fácil, e muitos estudos demonstraram que a maioria dos investidores activos não consegue vencer o mercado de forma consistente a longo prazo.
Nenhum fundo de índice está completamente livre de risco. No entanto, estes fundos são considerados alguns dos investimentos mais seguros disponíveis devido à sua diversificação. A diversificação, por definição, proporciona menor risco.
O conceito de “investimento mais seguro” pode variar dependendo das perspectivas individuais e dos contextos económicos, mas geralmente,dinheiro e títulos do governo, especialmente títulos do Tesouro dos EUA, são frequentemente considerados uma das opções de investimento mais seguras disponíveis. Isso ocorre porque o risco de perda é mínimo.
Quem deve investir em fundos de índice?
Horizonte de investimento
Essas flutuações têm o potencial de compensar os ganhos do seu investimento se durarem muito. Portanto, os fundos de índice são ideais paraaqueles com um horizonte de investimento de longo prazo. Se você optar por investir em fundos de índice, deverá ser paciente o suficiente para permitir que o fundo atinja seu potencial máximo.
Em 2002, as consequências dos investimentos frenéticos em empresas de tecnologia da Internet e a subsequente implosão da bolha pontocom fizeram com que o S&P 500 caísse 23,4%.. E em 2008, o colapso do mercado imobiliário dos EUA e a subsequente crise financeira global fizeram com que o S&P 500 caísse 38,5%.
Tal como acontece com outros fundos mútuos, quando você compra ações de um fundo de índice, você está juntando seu dinheiro com outros investidores. O pool de dinheiro é usado para comprar uma carteira de ativos que duplica o desempenho do índice alvo.Dividendos, juros e ganhos de capital são pagos regularmente aos investidores.
Quanto é necessário para investir em um fundo de índice? O mínimo necessário depende do fundo e das políticas da sua corretora.Se o seu corretor permitir que você compre ações fracionárias, você poderá investir em ETFs de fundos de índice com apenas US$ 1.. Caso contrário, o seu investimento mínimo será o custo de uma ação do ETF.
Índices não devem ser usadosem colunas que retornam uma alta porcentagem de linhas de dados quando usadas como condição de filtro na cláusula WHERE de uma consulta. Por exemplo, você não teria uma entrada para a palavra “o” ou “e” no índice de um livro. Tabelas que executam trabalhos de atualização em lote grandes e frequentes podem ser indexadas.
